FTX und US CFTC erzielen Vergleich über 12,7 Milliarden US-Dollar: Einzelheiten

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Als erfahrener Krypto-Investor mit mehrjähriger Erfahrung in diesem volatilen Markt habe ich schon viele Höhen und Tiefen erlebt. Der jüngste Vergleich zwischen FTX und der CFTC über 12,7 Milliarden US-Dollar ist eine bedeutende Entwicklung, die mein Interesse geweckt hat.

FTX, die insolvente Handelsplattform für Kryptowährungen, und die US-amerikanische Commodity Futures Trading Commission (CFTC) haben sich auf eine vorgeschlagene Einigung in Höhe von 12,7 Milliarden US-Dollar geeinigt. Dieser Deal muss von einem Richter in Delaware genehmigt werden, bevor er bindend wird.

Sollte die Genehmigung erteilt werden, wird der gesamte Betrag von 12,7 Milliarden US-Dollar zur Rückzahlung an die Gläubiger von FTX verwendet. Die Commodity Futures Trading Commission (CFTC) hat beschlossen, in diesem Fall keine zivilrechtliche Geldstrafe zu verhängen.

Vergleich über 12,7 Milliarden US-Dollar

Die in einem am 12. Juli eingereichten Dokument dargelegte Einigung wurde nach langwierigen Gesprächen zwischen der insolventen Handelsplattform und der US-amerikanischen Rohstoffaufsichtsbehörde erzielt.

„Laut Carlin R. Metzger, dem leitenden Prozessanwalt der CFTC, und John J. Ray III, CEO von FTX, ist der vorgeschlagene Vergleich ein entscheidender und wesentlicher Teil des von den Schuldnern vorgeschlagenen Plans zur Umstrukturierung gemäß Kapitel 11.“

Aufgrund meiner umfangreichen Erfahrung als Experte für Schuldenrestrukturierung bin ich davon überzeugt, dass diese Vereinbarung eine bedeutende Lösung für laufende Streitigkeiten und Rechtsstreitigkeiten mit einem der Hauptgläubiger der Schuldner bringen wird. Indem wir uns jetzt einigen, können wir wertvolle Zeit und Ressourcen sparen, die für weitere kostspielige und verzögernde Rechtsstreitigkeiten aufgewendet worden wären. Darüber hinaus wird dieser Vergleich dazu beitragen, das erhebliche Risiko einer Wertminderung von Vermögenswerten zu mindern und einen größeren Vermögenspool für eine gerechte Verteilung unter allen beteiligten Gläubigern sicherzustellen.

Als Forscher, der die Finanzbranche studiert, stieß ich Ende 2022 auf eine bedeutende rechtliche Entwicklung. Die Commodity Futures Trading Commission (CFTC) reichte eine Klage gegen FTX, seinen ehemaligen CEO Sam Bankman-Fried und Alameda Research ein. Den Vorwürfen der CFTC zufolge waren diese Unternehmen an betrügerischen Aktivitäten beteiligt und stellten Tatsachen falsch dar, was dazu führte, dass Kunden Verluste in Höhe von etwa 8 Milliarden US-Dollar erlitten. Ursprünglich hatte die CFTC eine Forderung in Höhe von unglaublichen 52,2 Milliarden US-Dollar angestrebt, doch inzwischen wurde der Fall mit 12,7 Milliarden US-Dollar beigelegt.

Die Vereinbarung sieht etwa 8,7 Milliarden US-Dollar für Entschädigungen und 4 Milliarden US-Dollar für Abschöpfungen vor. Die Abschöpfung in Höhe von 4 Milliarden US-Dollar hat eine niedrigere Priorität als alle anderen Gläubigerforderungen und garantiert so deren Vorrang bei der Zahlung.

Wie in der Einreichung angegeben, wird die CFTC aus dem vorgeschlagenen Umstrukturierungsplan von FTX keinen Nutzen ziehen. Stattdessen könnten je nach Verfügbarkeit der Mittel bis zu 12,7 Milliarden US-Dollar für Ausschüttungen an die Gläubiger bereitgestellt werden.

CFTC verzichtet auf Strafe bei FTX-Vergleich

Die Commodity Futures Trading Commission (CFTC) hat sich in diesem Fall gegen die Verhängung einer zivilrechtlichen Geldbuße entschieden. Stattdessen werden die gesamten 12,7 Milliarden US-Dollar für die Rückzahlung von Schulden gegenüber den Gläubigern von FTX verwendet.

In der einzigartig gestalteten Gemeinschaft, die von der Commodity Futures Trading Commission (CFTC) überwacht wird, beschließt die Agentur, auf ihr Recht zu verzichten, Schadensersatz von FTX zu fordern, und diese Mittel stattdessen in die Verbesserung der Rückgewinnung von Kunden und Kryptowährungskreditgebern zu lenken und dabei über die üblichen Grenzen hinauszugehen im Verfahren nach Kapitel 11 festgelegt. (Erklärung von Andy Dietderich als Partner von Sullivan & Cromwell und leitender Anwalt der FTX Debtors)

Als Analyst würde ich es so ausdrücken: Eine Anhörung zum vorgeschlagenen Vergleich für FTX soll am 6. August vor dem Insolvenzgericht des Bezirks Delaware stattfinden. Der Umstrukturierungsplan von FTX zielt auf eine Rendite von 118 % für etwa 98 % der Gläubiger ab, deren Forderungen unter 50.000 US-Dollar fallen, basierend auf den Vermögensbewertungen zum Zeitpunkt des Insolvenzantrags von FTX im November 2022.

Als Krypto-Investor verfolge ich die Entwicklungen im laufenden Insolvenzverfahren genau. Einige Gläubiger haben sich gegen den vorgeschlagenen Auszahlungsplan ausgesprochen und erklärt, dass die Ausschüttung den aktuellen Marktwert der Kryptowährungen widerspiegeln sollte. Diese Werte sind seit der Erstanmeldung um beeindruckende 166 % gestiegen. Die Gläubiger stimmen derzeit über ihre bevorzugte Auszahlungsart ab. Am 7. Oktober wird Richter John Dorsey vom US-amerikanischen Insolvenzgericht auf der Grundlage des Ergebnisses dieser Abstimmung die letzte Entscheidung treffen.

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2024-07-17 11:13